Fractales, hasard et finance

Fractales, hasard et finance



Notre avis

Avant que les fractales ne révolutionnent la représentation de la nature, Benoît Mandelbrot les avait d'abord forgées pour tenter de modéliser les marchés financiers. Cet ouvrage, publié chez Flammarion, revient à cette genèse méconnue : discontinuité des prix boursiers, cycles économiques non périodiques, calcul des risques — autant de questions que le père de la géométrie fractale a posées dès les années 1960.

Destiné à un lectorat averti — économistes, mathématiciens, physiciens et philosophes — ce livre n'est pas un manuel de vulgarisation mais une plongée directe dans la pensée d'un génie transdisciplinaire. À offrir ou à s'offrir pour comprendre comment une idée mathématique peut transformer à la fois notre vision du monde naturel et notre compréhension des marchés. Un texte de référence pour quiconque s'intéresse aux fondements théoriques de la finance moderne.



Description de l'éditeur

On sait que, prenant comme base certains objets rugueux, poreux ou fragmentés à toutes les échelles, objets qu'il a appelés fractales, Benoît Mandelbrot a conçu, développé et utilisé une nouvelle géométrie de la nature et du chaos. Son livre Les objets fractals : forme, hasard et dimension (Flammarion) a appris au savant et à l'ingénieur - et à d'autres ! - à voir le monde de façon nouvelle, et l'impact des fractales sur l'art populaire et les mathématiques pures fut aussi puissant qu'imprévu. On sait moins que la géométrie fractale est née des travaux que Mandelbrot avait consacré à la finance au cours des années soixante. Il s'agissait du caractère nécessairement discontinu des prix de la Bourse, dont les changements se concentrent dans le temps, du caractère cyclique mais non périodique de l'évolution économique et de diverses conséquences de ces observations sur le calcul des risques. Cet ouvrage présente ces travaux, parmi d'autres, qui sont inédits, et ajoute des considérations fondamentales sur les notions de hasard bénin et sauvage. Il devrait intéresser, outre les économistes, les philosophes, les physiciens et les mathématiciens.



À propos de l'auteur

Benoît Mandelbrot (1924-2010) est le mathématicien à l'origine de la géométrie fractale, professeur à l'Université Yale et chercheur chez IBM.

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